如何計算遠期外匯匯率?

遠期外匯匯率之計算：遠期外匯匯率 (FX Forward Rate) = 即期匯率 (Spot Rate) + 換匯點數 (Swap Points) 由於遠期外匯交易已將匯率固定於約定之匯率上，所以在未來某一特定日期或期間，無論當時的市場匯率變動為何，兩種貨幣仍然必須依契約約定之匯率轉換，因此，承做遠期外匯交易可以鎖定成本、規避未來匯率波動的風險。 客戶於3個月後有美元支付貨款的實質需求，因此與本行簽訂預購美元遠期外匯契約。 其中，美元兌台幣 (USD/TWD)即期匯率為30.544，假設3個月換匯點報價為-0.094，客戶預購美元遠期外匯成交價格為30.450，契約金額為美元1,000,000，於2017/10/9交割。

什麼是遠期外匯交易?

遠期外匯交易係指客戶約定在交易日後兩個營業日以上的某一特定日期或期間，按事先約定的匯率，以一種貨幣買賣另一種特定金額貨幣之外匯交易。 遠期外匯匯率之計算：遠期外匯匯率 (FX Forward Rate) = 即期匯率 (Spot Rate) + 換匯點數 (Swap Points) 由於遠期外匯交易已將匯率固定於約定之匯率上，所以在未來某一特定日期或期間，無論當時的市場匯率變動為何，兩種貨幣仍然必須依契約約定之匯率轉換，因此，承做遠期外匯交易可以鎖定成本、規避未來匯率波動的風險。 客戶於3個月後有美元支付貨款的實質需求，因此與本行簽訂預購美元遠期外匯契約。

遠期外匯如何規避貨款收付期間匯率波動?

客戶可以利用遠期外匯來規避貨款收付期間匯率的波動，為進出口廠商規避匯率風險常用的工具。 契約期間有很大的彈性，可以整月為單位，也可以畸零天數。 以即時匯率1 :30之匯率向本行簽定預售美金的遠期契約。

利率較高的國家,遠期匯率會比即期利率貶值嗎?

利率較高的國家，遠期匯率必須比即期利率貶值，貶值的程度就稱為貼水。 以前述例子來說，美元利率6%、台幣利率2%，若以拋補利率套利方式將台幣以即期匯率換成美元生息，到期後再以遠期匯率會回台幣，則很容易想像美元對台幣遠期匯率必定貶值，而且幅度必然補足兩國之利差4%。